Las respuestas que debe tener para invertir en una cartera colectiva

Los productos financieros son cada vez más complejos, por lo que lanzarse a tomar decisiones de inversión por su propia cuenta, puede resultar arriesgado para algunas personas inexpertas.

Hay carteras para todos los gustos, necesidades y perfiles de riesgos. Hay carteras para todos los gustos, necesidades y perfiles de riesgos.
Es por eso, en parte, que las carteras colectivas se han convertido en el vehículo de inversión con más crecimiento en los últimos años. Las carteras colectivas permiten a las personas invertir de manera colectiva, para así tener una oportunidad de aumentar sus recursos y tener eficiencias de inversión (que no se logran al invertir de manera individual).

Una de las razones por la que las carteras colectivas se encuentran en auge, es por su fácil acceso, son un producto para todo el mundo, con distintas opciones de inversión. Las carteras colectivas pueden ser conservadoras o bastante arriesgadas, según el portafolio de inversión que manejen.

Hay carteras para todos los gustos, necesidades y perfiles de riesgos. Unas que invierten en tradicionales CDT, otras en acciones, renta fija y commodities y otras en complejos futuros y derivados. En Colombia, hay tres tipos de entidades que ofrecen carteras colectivas. Están las fiduciarias, las sociedades comisionistas de bolsa y las administradoras de inversión. Entidades que se encuentran vigiladas por la Superintendencia Financiera.

Es importante que los inversionistas tengan en cuenta que las carteras pueden ser abiertas o cerradas. La diferencia básica es la disponibilidad de los recursos. En las abiertas, los inversionistas pueden retirar su dinero cuando deseen, a diferencia de las cerradas donde hay unos plazos de permanencia mínimos.

Antes de plantear una estrategia de inversión se debe buscar respuesta a algunas de estas preguntas:


• ¿Cuánto riesgo estoy dispuesto a asumir?
• ¿Para qué estoy ahorrando (jubilación, educación, imprevistos, etc.)?
• ¿Cuál es el horizonte temporal de mi inversión (a corto o largo plazo)?
• ¿Necesitaría el dinero invertido rápidamente en caso de una necesidad?
• ¿Deseo realizar la inversión de forma colectiva o individual?

Teniendo claro el objetivo de su inversión y sus límites, puede empezar a explorar alternativas de inversión colectiva, no obstante, para hacer la mejor elección se debe seguir estos pasos:

Conozca todas las posibilidades de fondos, ¿Cómo?: La ficha técnica es la herramienta más sencilla para tomar una decisión, analícela buscando respuesta a estas preguntas:

• ¿Cuáles son los objetivos del fondo y sus políticas de inversión?
• ¿Con qué frecuencia se me informará acerca de los progresos del fondo?
• ¿Cuándo y cómo se distribuirán los dividendos de las participaciones o acciones de los fondos participados?
• ¿Cuál es el capital del fondo y los resultados de ejercicios previos?
• ¿Cuáles son las comisiones de entrada y de salida del fondo?
• ¿Cuál es la historia y el origen del fondo de inversión?

Tenga en cuenta los siguientes tips para tomar la decisión de en qué fondo invertir:

En renta fija
• Si su expectativa de inversión es menor a 1 año, averigüe la política monetaria que esta adelantando el Banco de la República.
• Busque estrategias de carteras que combatan las subidas de tasas de interés. (Inversiones en DTF, IPC, IBR).
• Estudie el momento económico en el que se encuentra el país.
• Ante crecimiento económico es preferible asumir un poco mas de riesgo.
• Ante recesión económica, los fondos de renta fija son la principal opción de protección de capital.

En renta variable

• Las inversiones son para plazos superiores a 1 año.
• Identifique el sector que esta empujando el crecimiento económico.
• Tenga claro que invertir en acciones es comprar estrategias de empresas que son buenas en el largo plazo.
• Si le gusta una empresa en especifico, busque la cartera que mas concentración tenga de ese titulo.
• Tenga Paciencia, y fíjese un nivel máximo de salida, ya que puede perder oportunidad en otros mercados; o, por el contrario tenga paciencia que esta demostrado que una empresa solida no pierde valor en el largo plazo. (mayor a 5 años).

En Factoring
• La permanencia ideal es de 180 días en adelante.
• Documéntese sobre los eventos de no pago de la cartera.
• Pregunte sobre el manejo de las garantías y la ejecución de las mismas.
• Asesórese sobre la normalización de cartera.
• Monitoree y revise periódicamente el estado y composición de la cartera.
• Recuerde que estar en esta cartera es una alternativa que es mas difícil de liquidar en caso de necesitar los recursos con anterioridad.

¿Tiene algo que decir? Comente

Para comentar este artículo usted debe ser un usuario registrado.